在三国志中有记载，水镜先生为司马徽，他其实是中国历史上三个半圣人之一诸葛亮的老师。在道学和兵法上，水镜先生都有研究。很多人也为他的才学慕名而去，这中间包括诸葛亮还有庞统。能成为诸葛亮的师父，可见实力也非一般。
司马徽很懂得用才惜才，诸葛亮和庞统两人就是他给刘备最好的武器。司马徽学识渊博，有着自己的判断能力，正因为这样，他才成为了别人口中久负盛誉的水镜先生。都说优秀的人会相互吸引，从他结识的朋友韩嵩、庞德公就可以看出。
在诸葛亮还未出名之前，司马徽的盛名是名扬四海。各国的统治者都想要将水镜先生给收入麾下，最后他到了曹操旗下。但遗憾的是，曹操还未扩大自己的势力，水镜先生就已经撒手人寰，实在是很可惜。不过司马徽似乎，曹操对于他的安葬，也十分隆重，可见其地位非同一般。
公元198年，水镜先生在荆州襄阳做客，当时最高长官刘表也是听闻此人在境内，想要重用水镜先生。第一次去拜访水镜先生的时候，刘表的目的也是想要重用他。但是在和他聊了之后刘表的一番言论让所有人都吃惊。他说：水镜先生只是一位普通书生!
司马徽是在第三十五回《玄德南漳逢隐沦单福新野遇英主》中才出现的。当时刘备被荆州刘表收留后，驻守于新野，但被荆州本土势力的代表蔡瑁所猜忌防范。蔡瑁设计招刘备赴会襄阳，却欲暗中加以陷害。在荆州另一位谋士伊籍的提醒下，刘备及时匆匆离宴冲西门逃去，演出了一段马跃檀溪的传奇故事。这位后来蜀汉政权的创立者就是在马跃檀溪之后，邂逅了给他后半段人生以精彩指点的水镜先生。
